Övervakning av flera marknader: flera tillgångsslag och handelsplatser

Marknadsöverskridande missbruk är en av de snabbast växande riskerna under 2025. I den här artikeln går vi igenom varför övervakning av flera tillgångsslag och handelsplatser har blivit avgörande, vilka utmaningar företag står inför och hur man implementerar effektiv övervakning över gränser och produkter.

Varför övervakning av flera marknader är en av de största riskerna 2025

Finansiell brottslighet håller sig inte längre inom en enskild marknad.

En manipulerande order på en handelsplats kan idag utlösa prisförändringar – och vinster – i helt andra tillgångsslag eller geografier.

Tillsynsmyndigheter uppmärksammar detta: Market Abuse Regulation (MAR) i EU, Securities and Exchange Commission (SEC) och Commodity Futures Trading Commission (CFTC) i USA samt Australian Securities and Investments Commission (ASIC) och Monetary Authority of Singapore (MAS) i APAC fokuserar allt mer på beteende som sträcker sig över flera marknader.

Utan förmågan att övervaka handelsaktivitet helhetsmässigt, över både plattformar och produkter, riskerar företag att missa misstänkt beteende – eller att bli tagna på sängen när tillsynsmyndigheterna upptäcker mönstren först.

Utmaningen med att övervaka flera tillgångsslag och handelsplatser

Överträdelser som sträcker sig över flera marknader kan vara svåra att upptäcka eftersom de ofta involverar timing, kopplingar mellan produkter och genomförande över olika jurisdiktioner. Traditionella övervakningssystem – ofta uppdelade per tillgångsslag eller region – har svårt att identifiera dessa samband.

Andra vanliga hinder är:

• Fragmenterade dataflöden med olika identifierare och format
• Brist på integration mellan övervakningsverktyg för olika tillgångsslag
• Begränsad möjlighet att övervaka både traditionella och digitala tillgångar samtidigt
• Skillnader i tidszoner och rapporteringskrav mellan jurisdiktioner

Detta innebär att även väletablerade team kan missa viktiga samband – särskilt när de sträcker sig över flera tillsynsområden.

Vanliga scenarier för marknadsöverskridande manipulation

Manipulation över flera marknader kan ske på många sätt. Några av de mest svårupptäckta inkluderar:

• ETF–krypto-priskoppling – Använda volatilitet i kryptomarknaden för att påverka NAV i ETF:er, eller tvärtom
• Derivat som påverkar aktier – Bygga upp en terminsposition och sedan driva priset på den underliggande aktien inför lösen
• Signaler mellan mörka och öppna marknader – Lägga ordrar i dark pools för att påverka pris eller sentiment på öppna marknader
• Koppling mellan FX och råvaror – Utnyttja valutaförändringar för att påverka prissättningen på råvaruderivat

För att upptäcka dessa mönster krävs både bred överblick och djupgående mönsterigenkänning – något som uppnås genom att kombinera AI med erfarna analytiker.

Bygga effektiv övervakning över flera marknader

Alla företag har olika övervakningssystem, men de mest effektiva har vissa gemensamma grunder:

• Centralisera data från alla handelsplatser
  Samla aktier, derivat, FX, räntepapper och kryptotillgångar i en och samma plattform.
• Standardisera och berika
  Samordna identifierare, tidsstämplar och tillgångskategorier. Komplettera med kund- och kontodata för att snabbt identifiera kopplingar.
• Använd hybrida detektionsmodeller
  Kombinera regelbaserade metoder med AI/ML för att identifiera både kända beteenden och nya mönster.
• Integrera kommunikationsövervakning
  Koppla misstänkta affärer till relevanta röstmeddelanden, chattar eller e-post.
• Stöd för flera jurisdiktioner
  Skapa dashboards med överblick över olika regioner och regelverk – från MAR till MiCA.

Hur Trapets hjälper dig

Trapets Market och Trade Surveillance ger dig verktygen för att genomföra effektiv övervakning över flera marknader. Systemet stödjer både realtids- och T+1-övervakning för olika tillgångsslag och handelsplatser – inklusive aktier, räntor, krypto och derivat – allt i ett och samma centraliserade system.

Lösningen är anpassad för att följa globala regelverk som MAR, MiFID II och MiCA. För företag som behöver extra kapacitet eller expertis erbjuder Trapets Managed Surveillance-tjänster – där smarta detektionsverktyg kombineras med stöd från erfarna analytiker, vilket hjälper er agera i tid.

Framåt: Förbereda sig för nästa steg

Övervakning över flera marknader blir allt viktigare i takt med att tillgångsslag konvergerar, kryptoprodukter integreras i traditionella marknader, och tillsynsmyndigheter samarbetar mer.

Företag som investerar i kapacitet idag står bättre rustade för:

• Fler gränsöverskridande utredningar
• Utökade övervakningskrav, inklusive DeFi och tokeniserade tillgångar
• Ökad användning av AI-förklaring i tillsynsärenden

Avslutande ord

Marknadsöverskridande missbruk förblir ofta oupptäckt när övervakningen saknar full insyn i alla handelsplatser, tillgångsslag och jurisdiktioner.

För att täppa till dessa luckor krävs både rätt teknik och djup expertis – samt en operativ modell som möjliggör snabba insikter. Med Trapets får du den överblick som krävs för att agera innan tillsynsmyndigheterna gör det.

Boka en demo för att se hur vår övervakning över flera marknader kan skydda ert företag och stärka er regelefterlevnad.